張麗喆：中國暖通空調(diào)產(chǎn)業(yè)發(fā)展與預(yù)測

（產(chǎn)業(yè)在線副總經(jīng)理張麗喆：2016中國暖通空調(diào)產(chǎn)業(yè)發(fā)展與預(yù)測）

產(chǎn)業(yè)在線作為一家產(chǎn)業(yè)咨詢和數(shù)據(jù)信息服務(wù)的提供商，十幾年來一直見證了暖通空調(diào)產(chǎn)業(yè)的發(fā)展。這次我們概括的提到了近一年以及未來近期兩三年中國暖通空調(diào)行業(yè)發(fā)展的特點就是大局的盤整。在這個大局的盤整下，我們也發(fā)現(xiàn)內(nèi)部結(jié)構(gòu)正在發(fā)生變化，在變化的背后有我們企業(yè)進行了技術(shù)創(chuàng)新、產(chǎn)品創(chuàng)新、管理創(chuàng)新以及生態(tài)模式的創(chuàng)新。同時讓新興的力量和新興的市場空間破土而出。

接下來進入?yún)R報的主題。首先還是簡單介紹一下我們的產(chǎn)品界定，我們數(shù)據(jù)體現(xiàn)的產(chǎn)品的界定。還是以應(yīng)用的領(lǐng)域，和我們用戶的場所對產(chǎn)品進行細分，分為暖通空調(diào)產(chǎn)業(yè)下的四大類。我們數(shù)據(jù)監(jiān)控的渠道還是堅持以核心供應(yīng)鏈為主要監(jiān)控的渠道，同時貫穿全產(chǎn)業(yè)鏈多方核定的這樣一個綜合核定的體系。那么這里需要說明的一點，我們的監(jiān)控主要集中在制造端，因為我們的數(shù)據(jù)反饋于其他的研究機構(gòu)可能有所不同。我們是內(nèi)銷是以出貨口徑來統(tǒng)計，和終端實際的銷售存在差異，這個差異形成我們的商業(yè)渠道儲存。還要說明一點我們的銷售額度的統(tǒng)計也是基本上是以出貨量來核定，因此和上市公司發(fā)布的財報的財務(wù)角度核定也會存在一定的差異。

整個匯報的內(nèi)容分為兩個部分，第一個部分是暖通空調(diào)行業(yè)發(fā)展的現(xiàn)狀進行總結(jié)，從行業(yè)規(guī)模的一些特點，企業(yè)競爭的格局變化，產(chǎn)品發(fā)展的一些特點。那么我也聚焦在變頻、能效、環(huán)保、冷媒幾個方面。第二個部分是各自產(chǎn)品的市場發(fā)展一些特點和研究的角度和對未來發(fā)展趨勢的預(yù)測。

暖通空調(diào)行業(yè)的發(fā)展現(xiàn)狀

我們說2016年中國的宏觀經(jīng)濟存在著下行的壓力，經(jīng)濟增速呈現(xiàn)一個低速的增長，我們的行業(yè)也進入了一個庫存消化、結(jié)構(gòu)調(diào)整、消費升級和產(chǎn)品升級的一個新周期。我們預(yù)估，2016年中國的暖通空調(diào)銷售規(guī)模是在2870億元，同比下滑將近3個百分點，各自產(chǎn)品有不同的市場表現(xiàn)。家用空調(diào)在2016年來去庫存貫穿全年，旺季以來的價格戰(zhàn)，使得它的消費份額也出現(xiàn)了下滑，全年同比下滑6個點，規(guī)模是在2080億左右。商用空調(diào)在家裝市場、房地產(chǎn)市場的帶動下，出現(xiàn)了較為明顯的增長。我們預(yù)估2016年商用空調(diào)同比8個點的增長，市場規(guī)模超過了500億元。那么中央空調(diào)受項目投資影響比較大，整個宏觀的投資速度在放緩，中央空調(diào)在2016年也出現(xiàn)了下滑的態(tài)勢。空氣能熱泵主要是受到了煤改電的帶動，那么我們在采暖市場上將有一個突破性發(fā)展，全年的市場規(guī)模也有一個較高的增速。全年預(yù)估市場規(guī)模是在75億元。

中國暖通空調(diào)行業(yè)在中國經(jīng)濟低速增長，全球經(jīng)濟不穩(wěn)定的條件下，內(nèi)部的內(nèi)銷和出口的格局也在發(fā)生變化，這里比較明顯的一點，在家用空調(diào)內(nèi)銷市場的份額出現(xiàn)了下滑。那么從2016年的出口數(shù)據(jù)統(tǒng)計來看，中國的家用空調(diào)出口量同比上漲10%個點，出口額有3.5的一個增長。對整個行業(yè)規(guī)模的下滑起到了收縮的貢獻意義。那么商用空調(diào)和中央空調(diào)還是在國內(nèi)市場的發(fā)展，相應(yīng)的受國內(nèi)的房地產(chǎn)影響和投資經(jīng)濟環(huán)境的影響也比較大。那么空氣能熱泵采暖應(yīng)用也主要在國內(nèi)市場，在中國的區(qū)域，因此國內(nèi)市場的提升也主要體現(xiàn)在采暖市場的帶動。這個剛才我們?nèi)痰膶＜乙呀?jīng)提到了，中國家電企業(yè)在全球并購的持續(xù)升入。我們歸納的幾個案例，美的完成了對東芝股權(quán)的交割，占有了東芝80%的股權(quán)，享受到東芝在全球的品牌授權(quán)，以及5000多項的專利技術(shù)。那么還有美的是完成了意大利中央空調(diào)企業(yè)股權(quán)的收購，是80%的股權(quán)，中央空調(diào)在歐洲的市場形成到影響力。可以確定的一點，中國家電企業(yè)在全球并購的持續(xù)深入，也是表明了中國家電的全球視野和全球的產(chǎn)業(yè)布局和新產(chǎn)業(yè)的開拓。

接下來我們看一下從企業(yè)競爭的格局，我們重點鎖定的還是前五家領(lǐng)先企業(yè)，看一下在產(chǎn)品體系下它競爭的份額，總體來看，家用空調(diào)和商用空調(diào)前五家企業(yè)的市場占比一直保持在70%以上。那么這個市場集中度相對較高也相對穩(wěn)定。中央空調(diào)前五家企業(yè)占比將近60%，中央空調(diào)產(chǎn)品的多樣性，各技術(shù)體系均有不同企業(yè)的表現(xiàn)，也是影響了它的集中度相對沒有那么高的一個原因。空氣能熱泵是在一個市場發(fā)展階段，各派系競爭非常激烈。采暖的題材進入之后，我們也預(yù)期會有個更多的企業(yè)進入。在市場集中度進一步提升的過程當中。在這樣一個過程中，領(lǐng)先企業(yè)的綜合實力對行業(yè)的發(fā)展起到了一個關(guān)鍵性影響作用。我們也是關(guān)注前五家企業(yè)，我們選取了在各板塊前五家企業(yè)，在主板上市的公司以及在新三板掛牌的企業(yè)。美的、格力和海爾大家都比較熟悉，奧克斯電視、奧克斯的中央空調(diào)業(yè)務(wù)板塊在新三板掛牌，我們選取的是營業(yè)總收入和暖通空調(diào)產(chǎn)業(yè)這個業(yè)務(wù)板塊里的收入情況，利潤情況在這里沒有表現(xiàn)。利潤情況相對要比收入情況表現(xiàn)要好。那么也可以看到，在這個嚴峻的市場競爭條件下，企業(yè)的管理能力是得到了考驗。

接下來我們就從產(chǎn)品變頻、能效和環(huán)保冷媒的一些結(jié)構(gòu)特點來看，在行業(yè)發(fā)展新周期當中的結(jié)構(gòu)變化。我們說變頻產(chǎn)品技術(shù)發(fā)展的主方向，在現(xiàn)實市場的競爭當中，也出現(xiàn)了結(jié)構(gòu)的波動，主要表現(xiàn)在家用空調(diào)這個板塊，在去年的一個價格戰(zhàn)實施以來，那么定速的三級成為價格戰(zhàn)當中主要的產(chǎn)品。那么相應(yīng)變頻的市場，變頻的結(jié)構(gòu)也受到了一定的萎縮。這是市場競爭的一個客觀原因。另一方面也是變頻發(fā)展到一定程度之后，也存在著自身尋求這種發(fā)展的瓶頸，那么怎么樣尋求進一步的增長？怎么樣滿足市場需求復(fù)雜性？它的產(chǎn)品變頻覆蓋率極高，有企業(yè)的帶動作用和市場的接受程度，離心機也是變頻產(chǎn)品持續(xù)的提高當中，可以看到空氣能熱泵變頻產(chǎn)品很少，在2016年沒有更多的起色。在全球角度來講，空氣能熱泵的變頻產(chǎn)品主要在日本市場，主要有松下、三菱這樣的日系企業(yè)。

再看一下能效變化的情況，能效的管理日趨嚴格，也更加有體系化，在進程當中我們的高能效產(chǎn)品比例也在持續(xù)提升當中。這里面有規(guī)模的擴大，成本降低，市場接受度的影響。在現(xiàn)實的情況來看的話，家用的定速和家用的變頻是分開體現(xiàn)的，也存在著家用定速三級產(chǎn)品我們看到一個較大的占比。剛才也提到了我們在能標委工作組的領(lǐng)導討論房間空調(diào)器定速和變頻標準的統(tǒng)一，這個統(tǒng)一采用APF這樣的評價。對未來行業(yè)的一個結(jié)構(gòu)發(fā)展會起到一個關(guān)鍵影響。冷媒方面，我們也看到2016年是進入了HFC淘汰管理計劃實施的第二個階段。在這個階段中我們的空氣能熱泵也納入了管理計劃。那么我們看一下現(xiàn)實的暖通空調(diào)行業(yè)冷媒結(jié)構(gòu)的格局。基本結(jié)構(gòu)比較穩(wěn)定，22依然是主體。在家用空調(diào)22的結(jié)構(gòu)占比收縮的相對較快。我們也看到了這里有32的一個結(jié)構(gòu)比例，32在2016年出現(xiàn)較快速的增長，主要的生產(chǎn)企業(yè)是包括日系企業(yè)和格力電器。格力電器的32產(chǎn)品主要是出口。在2016年也有其他的品牌出口產(chǎn)品，32的出口產(chǎn)品到海外的其他區(qū)域，我們也聽到了新加坡在通過32冷媒空調(diào)應(yīng)用。剛才提到了我們現(xiàn)在的HFC的削減壓力加大，我們也可以再分享一下信息，這個方案削減力度是88%的HFC的削減，發(fā)達國家從2019年開始，我們發(fā)展中國家需分兩批，第一批從2024年開始，差不多這樣的一個時間節(jié)點。

未來發(fā)展預(yù)測

這一部分將分產(chǎn)品來跟大家介紹一下，各自產(chǎn)品的市場發(fā)展特點和未來的趨勢。那么家用空調(diào)從2016年8月進入新的冷年以來，這是在一個低庫存的起點下，因此全行業(yè)對2017年冷年的預(yù)測，還是有一個相對樂觀的預(yù)期。我們預(yù)期中國內(nèi)銷市場出現(xiàn)量的增長14%的增長。那么從而帶動全球的家用空調(diào)規(guī)模的上升大概是在7%個點。全球領(lǐng)域的家用空調(diào)市場，我們說各自板塊表現(xiàn)也不盡相同。拉美區(qū)域依然存在政治和經(jīng)濟的不確定性，因此我們還是持保守的，沒有恢復(fù)性增長的預(yù)期。歐洲在2016年出現(xiàn)較高幅的增長，但是我們預(yù)期在2017年不會繼續(xù)保持這樣的高速。那么在2017年的預(yù)期還是要面對庫存行業(yè)問題和企業(yè)智能戰(zhàn)略布局。低庫存下邁入2017冷年，我們統(tǒng)計的數(shù)據(jù)顯示，8月底行業(yè)庫存這里包括了工廠在庫還有商業(yè)上的渠道庫存。兩方面，我們統(tǒng)計的數(shù)據(jù)是8月份低于3000萬臺套。同期也可以看到家用空調(diào)行業(yè)的一個排產(chǎn)、生產(chǎn)和銷售的高速的增長，在最新的統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示依然保持了高速甚至更高于30%和40%的同比增長。增長較高一有是基數(shù)低的原因，因為在去年的八、九月份，基本上是歷史的一個產(chǎn)銷排產(chǎn)的低點。我們希望能夠注意庫存和實際的市場需求問題。在庫存比較低的情況下，不能忽視壓力的存在。這里我們提到了一個智能的問題，智能和庫存擺在這里，似乎就是現(xiàn)實和理想的兩個問題，和近期目標和遠期目標的一個問題。我們說企業(yè)在我們的家電以及暖通空調(diào)企業(yè)在堅定智能戰(zhàn)略的布局，來自于智能的制造端和產(chǎn)品端的發(fā)展，同時也來自于國家政策的引導和指引，同時市場需求，我們的消費結(jié)構(gòu)的多樣化，消費需求的升級，和企業(yè)自身在新時代尋求發(fā)展的訴求。那么智能家居已經(jīng)成為行業(yè)發(fā)展的共識。我們也看到高端的智能產(chǎn)品在銷售當中也出現(xiàn)了較高的增速，但是現(xiàn)實存在的一個問題，智能激活率，是不是實在的體現(xiàn)在我們現(xiàn)實生活當中的一個互聯(lián)和便捷，還需要企業(yè)有一段較長的路程去踏實的走。

我們看一下商業(yè)空調(diào)產(chǎn)品結(jié)構(gòu)特點，我們可以看到在商業(yè)空調(diào)體系當中，多聯(lián)機的占比是在60%以上，整個的表現(xiàn)也帶動商用空調(diào)整體的增長。多聯(lián)機增長一是由我們這個產(chǎn)品市場培育較早，企業(yè)的投入相對力度比較大，技術(shù)相對成熟的原因之外，在2016年較高增長的表現(xiàn)，還是有一些現(xiàn)實的市場原因，比方說前期歷史提貨的放款，那么其中在今年，同期有今年上半年房地產(chǎn)市場的火爆。綜合的因素影響，我們的多聯(lián)機的表現(xiàn)在今年還是一個亮點。這是我們從冷量的角度看一下商用空調(diào)的結(jié)構(gòu)情況，那么在這個冷量區(qū)間，也是影響了整個供應(yīng)鏈的供應(yīng)結(jié)構(gòu)競爭。區(qū)域研究，是我們近幾年重點投入、研究的一個領(lǐng)域，在商用空調(diào)來說，從區(qū)域結(jié)構(gòu)來說，華東依然是一個最大的市場，那么鑒于華東的經(jīng)濟水平、零收入水平和多聯(lián)機在這個市場上發(fā)展比較早，和企業(yè)的投入都有很大的關(guān)系，那么接下來的華南、華中和西南市場，基本是呈現(xiàn)了一個梯度的結(jié)構(gòu)情況。那么在各區(qū)域市場當中，可以看到產(chǎn)品的結(jié)構(gòu)，多聯(lián)機依然占有絕對高份額產(chǎn)品的主體。我們說在經(jīng)濟水平較高，人均收入水平較到，房產(chǎn)比較活躍，家裝市場比較活躍的區(qū)域，基本上就是商用空調(diào)相對來說，它的市場區(qū)域份額比較大，也比較活躍的一個市場。看一下在宏觀經(jīng)濟下行、投金項目放緩的情況下，中央空調(diào)產(chǎn)品的表現(xiàn)，中國空調(diào)里面從產(chǎn)品結(jié)構(gòu)來說離心機依然是一個主力的產(chǎn)品，那么在2016年都出來了不同程度的下滑，我們也了解到2016年一是來自于進程的不順利，二是它的需求有一個大幅度的萎縮，整體來說，環(huán)境影響還是比較大。那么我們看一下中央空調(diào)的區(qū)域分布特點，依然是華東體現(xiàn)了較高的占比，但是份額相對沒有商用空調(diào)那么高，相對來說華中、華北、華南均有比較平衡的分布，北京作為全球的政治經(jīng)濟中心，以及帶動了華北區(qū)域，受經(jīng)濟投資的影響還是比較大，那么在今年的這種投資環(huán)境中，華北、華中和東北相對受影響比較多，整體的銷售規(guī)模的下滑也比較嚴峻。

最后我們看一下空氣能熱泵，在熱水和采暖上的應(yīng)用，尤其是今年，對整個全年的消費增長的預(yù)期還是比較樂觀的，這個圖反映的是歷史數(shù)據(jù)。主要還是看空氣能熱泵在這兩個板塊當中的增長情況，這個數(shù)據(jù)主要體現(xiàn)的就是，X軸主要是是一個增長情況，可以看到哪些產(chǎn)品在這個領(lǐng)域當中增長較快，Y軸是市場規(guī)模，空氣能熱泵在這兩個板塊當中，市場規(guī)模相對還不大，在市場里面的占比，空氣能熱泵在熱水和采暖領(lǐng)域都保持了一個較高的增長，尤其是在采暖，我們預(yù)期在2016年采暖的市場規(guī)模會出現(xiàn)一個翻番的增長。這里面我們比較詳細的看一下，從空氣能熱泵它的銷售規(guī)模以及銷售下的一個結(jié)構(gòu)情況和增長情況來看到底是怎樣一條數(shù)據(jù)的邏輯來體現(xiàn)這樣一個變化。空氣能熱泵我們預(yù)期在2016年實現(xiàn)75億元的規(guī)模，內(nèi)銷市場64億元，基本上占到80%左右。那么這里面的增長也是內(nèi)銷市場的帶動，27%一樣的同比增幅，帶動了整體的空氣能熱泵20%以上的增長。那么接下來看一下在內(nèi)銷市場當中，內(nèi)銷市場64億元的規(guī)模當中，家用和商用的比例基本是持平的，這是一個比較明顯的變化，那么商用機的高速增長也是帶動了這樣的一個格局的變化。那么從應(yīng)用角度來看，熱水的份額依然是比較大，在內(nèi)銷市場當中，64億元的規(guī)模，它有50億的規(guī)模，采暖有一切比較明顯的放大，我們看同比這個增長的增速來說，翻了兩番還多一些，全年預(yù)估采暖的規(guī)模將達到14個億，采暖的應(yīng)用也影響了我們空氣能熱泵的一個區(qū)域的格局，可以看到在北方市場上表現(xiàn)相對明顯，隨著我們的煤改電政策推進到西北和東北等地，那么北方市場的潛力在逐步放大，可以看到結(jié)構(gòu)占比要增加10個點左右。

最后我們結(jié)合一下產(chǎn)業(yè)的環(huán)境來看一下中長期，中國暖通空調(diào)行業(yè)發(fā)展的態(tài)勢，我們預(yù)期從中長期來講，中國的暖通空調(diào)行業(yè)依然保持著增長的態(tài)勢，那么它存在著幾項核心的動力，首先是我們新型城鎮(zhèn)化的加速，這個進程加速的時候，可以帶動包括一些實際性政策的落地，會帶動有效消費和潛在的需求，同樣我們家電的存量的中心需求，以及我們消費升級所帶動的高端智能產(chǎn)品的需求，會影響到我們產(chǎn)業(yè)產(chǎn)品的結(jié)構(gòu)變化以及利潤情況的變化。那么整個時代的變革、渠道的變革，將使我們的企業(yè)去尋求創(chuàng)新模式的價值管理和運營模式的管理。從全球角度來看，我們預(yù)期全球的新興市場依然保持應(yīng)該的增長，那么中國家電依然會進行全球并購的布局，同時中國家電在全球的這種競爭力，依然得以鞏固。

最后我們對2017年四大板塊的內(nèi)銷和出口做一個簡單量化的預(yù)計。分別來講家用空調(diào)剛才我們提到，在2017冷年的一個恢復(fù)性增長，從產(chǎn)品角度也依然保持這樣的一個態(tài)勢，就是一個恢復(fù)性的增長。那么商用空調(diào)，我們預(yù)期在2017年的家裝市場多聯(lián)機依然會保持一個增長的態(tài)勢，但是受限于我們房地產(chǎn)市場的一個調(diào)控，存在的一些變數(shù)以及工程進展的一些實際的情況，我們預(yù)計增幅會有小幅的萎縮。那么中央空調(diào)市場依然受到投資建設(shè)的影響比較大。我們對它的預(yù)期小幅增長也主要是基于恢復(fù)性的增長。那么空氣能熱泵依然在煤改電的推動下，保持著一個較高的增速。我們預(yù)期在2017年空氣能熱泵的市場規(guī)模，包括出口達到90億元以上。那么綜合來看，2017年中國的暖通空調(diào)規(guī)模將保持一個增長的態(tài)勢，以上就是我們一些簡要的分享。

最后我們還是想表達一下，就是在嚴峻的市場競爭當中，我們企業(yè)在積極的尋求解決的出路，尋求技術(shù)創(chuàng)新和產(chǎn)品創(chuàng)新，以及管理創(chuàng)新，我們對這樣的一個態(tài)度表示深深的敬意，同時我們也寄希望于暖通人的共同努力，來促進我們的暖通空調(diào)產(chǎn)業(yè)保持良性和健康的發(fā)展。