新周期下冷暖智造的產(chǎn)業(yè)特點(diǎn)與趨勢

一年一度的產(chǎn)業(yè)在線數(shù)據(jù)分享歷來是暖通空調(diào)年會上的重頭戲，在以“冷暖智造•新探索”為主題的“2017中國暖通空調(diào)產(chǎn)業(yè)發(fā)展年會”上，產(chǎn)業(yè)在線董事長兼總經(jīng)理?xiàng)顫崕淼氖?ldquo;新周期下的產(chǎn)業(yè)特點(diǎn)與趨勢”的主題演講，她說：無論是站在2017冷年的歷史高點(diǎn)，還是站在15年的發(fā)展長周期，行業(yè)的正向增長趨勢都是清晰明確的……

演講圍繞三個(gè)方面展開——

哪些周期影響著產(chǎn)業(yè)發(fā)展？

房地產(chǎn)：

在諸多的相關(guān)經(jīng)濟(jì)要素中，房地產(chǎn)對空調(diào)銷售是強(qiáng)關(guān)聯(lián)。二者的關(guān)聯(lián)有一個(gè)特點(diǎn)：房地產(chǎn)對空調(diào)銷售的影響基本是往后推移一年。就當(dāng)前形勢來看，房地產(chǎn)限購從數(shù)據(jù)上看并沒有想象中那么嚴(yán)峻，在大中城市限購的時(shí)候，消費(fèi)已經(jīng)開始向三四級市場轉(zhuǎn)移。我們要關(guān)注的是整個(gè)房地產(chǎn)業(yè)態(tài)的一些變化，這種消費(fèi)下沉，便是其中一個(gè)重要的點(diǎn)。

人口變化：

20-60歲人群是空調(diào)銷售的主流年齡段，如果把2010年人口普查的年齡結(jié)構(gòu)推移前后十年對比，可以看到兩個(gè)變化，一是整個(gè)主力消費(fèi)人口基數(shù)在增加，十年前這一部分是3.95億，十年后是4.39億；二是消費(fèi)人員結(jié)構(gòu)的變化，我們目前的消費(fèi)主力已經(jīng)到了80后、90后。這些是我們應(yīng)該關(guān)注的。

市場滲透率：

隨著城鎮(zhèn)化的進(jìn)程，農(nóng)村市場的保有量一直在擴(kuò)充，這和產(chǎn)業(yè)在線監(jiān)測的渠道反饋是一致的，我們已經(jīng)從一二線作為主力市場開始擴(kuò)容到三四線市場。不過如果對比目前空調(diào)保有量和日本的差別，還有巨大的增長空間。

產(chǎn)品更新：

空調(diào)產(chǎn)品基本是10年一個(gè)使用周期，十年前的空調(diào)在天氣持續(xù)炎熱或者長期使用的時(shí)候，問題就會陸續(xù)出現(xiàn)，因此，如果倒推10年看數(shù)據(jù)，空調(diào)未來還面臨著很廣的更新需求的釋放。這些更新需求也是支撐當(dāng)前行業(yè)發(fā)展的一個(gè)關(guān)鍵點(diǎn)。

三大白電對比：

雖然所有消費(fèi)產(chǎn)品都會受到經(jīng)濟(jì)發(fā)展因素的影響，但這種影響在不同產(chǎn)品中表現(xiàn)并不相同，三大白電的規(guī)模在15年周期里發(fā)生了明顯分化。2017年，產(chǎn)業(yè)在線預(yù)計(jì)家用空調(diào)銷售規(guī)模將達(dá)到1.3億萬臺，而同期冰箱和洗衣機(jī)基本上都是7千萬臺的水平。

什么因素支撐了行業(yè)的增長？

同樣經(jīng)歷了家電下鄉(xiāng)、節(jié)能惠民等政策拉動，為什么冰箱在政策透支以后，基本上呈現(xiàn)一個(gè)持平的走勢，而空調(diào)是在向上發(fā)展？這是需要我們?nèi)ニ伎嫉?，到底是什么因素在支撐著空調(diào)產(chǎn)品的發(fā)展？

空調(diào)首先與天氣有著正相關(guān)強(qiáng)拉動，今年夏天的高溫就是非常好的例子，但空調(diào)并不是單純靠天吃飯的產(chǎn)品。除天氣因素之外，其自身產(chǎn)品屬性和行業(yè)發(fā)展都有著非常鮮明的屬性特征，首先從應(yīng)用場所來看，幾乎所有的地方都要用到空調(diào)，比如商鋪、寫字樓和學(xué)校都是標(biāo)配。正因如此，空調(diào)與其他家電產(chǎn)品相比可以一枝獨(dú)秀。對于市場容量，我們對比中國和日本的百戶保有量可以看到一個(gè)特點(diǎn)，冰箱和洗衣機(jī)的百戶保有量基本與日本趨同，但是空調(diào)，從數(shù)字來看，提升的空間很大。

哪些因素會支撐空調(diào)行業(yè)未來的增長，具體需要我們基于其產(chǎn)品自身的特征和行業(yè)發(fā)展的獨(dú)特規(guī)律去重新思考和審視。

功能特征：

從空調(diào)產(chǎn)品的工作原理來看，它實(shí)際上是一個(gè)多功能產(chǎn)品，包括制冷、供熱、通風(fēng)，比如今年特別火爆的空氣源熱泵產(chǎn)業(yè)就是空調(diào)產(chǎn)品的一個(gè)延伸。受益于煤改電政策的促進(jìn)，空氣源熱泵采暖產(chǎn)品的三年復(fù)合增長是328%，政策一方面推動了規(guī)模的增長，另一方面也明確了空氣能產(chǎn)品在采暖領(lǐng)域的定位，同時(shí)還倒逼了整個(gè)技術(shù)的進(jìn)步。當(dāng)然未來要想長遠(yuǎn)持續(xù)發(fā)展，不能完全依靠于政策，還要考慮產(chǎn)品在整體采暖項(xiàng)目上的需求。

新風(fēng)也是未來發(fā)展的一個(gè)風(fēng)口，不過因?yàn)闆]有明確的政策拉動，增長量和空氣源熱泵有很大的區(qū)別。新風(fēng)的訴求現(xiàn)在主要集中在霧霾比較嚴(yán)重的區(qū)域，集中在比較高端的人群。

空調(diào)產(chǎn)品未來還有一個(gè)方向，就是考慮多功能的集成。基于環(huán)境，基于壓縮機(jī)技術(shù)，基于中產(chǎn)階級市場，怎么去設(shè)計(jì)符合這些綜合要求的產(chǎn)品。另外還可以考慮到整體產(chǎn)業(yè)鏈價(jià)值環(huán)節(jié)，比如2015-2016年熱泵烘干行業(yè)主機(jī)設(shè)備與成套系統(tǒng)銷售規(guī)模對比，熱泵烘干行業(yè)的主機(jī)設(shè)備只是3.5億，成套設(shè)備是6.5億，成套設(shè)備創(chuàng)造的價(jià)值是主機(jī)設(shè)備創(chuàng)造的價(jià)值是1.8倍。因此，我們可以看到在整體體系下還可以做很多的工作，不一定是賣設(shè)備，有可能是服務(wù)，總之是一個(gè)全價(jià)值鏈的服務(wù)。

庫存特征：

經(jīng)銷商淡季打款備貨，是白電渠道的典型特征，家用空調(diào)也有著很強(qiáng)的的季節(jié)庫存特征。在目前巨大的需求促進(jìn)下，2017年整個(gè)終端出貨和工廠出貨是基本上相當(dāng)?shù)摹?a target="_blank" href="http://www.mayaxue.com/">產(chǎn)業(yè)在線日前對整體家用空調(diào)的庫存進(jìn)行了修正，數(shù)據(jù)顯示截止到2017年結(jié)束，整體庫存是2894萬臺，也就是說目前2849萬臺的庫存量是合理的，接下來行業(yè)將是輕裝前進(jìn)。

制造特征：

與冰箱、洗衣機(jī)相比，空調(diào)是適合于集中生產(chǎn)，全球營銷的。縱觀全球白電產(chǎn)業(yè)布局結(jié)構(gòu)，空調(diào)和冰洗的差異非常大，空調(diào)在亞洲集散了95%的產(chǎn)能，在中國就占78%。而冰洗在歐洲和北美都有著很大的量，這主要是和產(chǎn)品適合不適合運(yùn)輸密切相關(guān)?？傮w看，中國的空調(diào)制造有著很大的優(yōu)勢，而且供應(yīng)鏈的核心作用已經(jīng)彰顯，這也是今后技術(shù)升級的一個(gè)動力。

未來增長取決于哪些核心變化？

基于以上兩部分的分析，我們認(rèn)為整個(gè)空調(diào)已經(jīng)進(jìn)入了下一輪新的增長周期，當(dāng)前要關(guān)注一些核心趨勢的變化，例如：技術(shù)層面和渠道層面、品牌競爭等，以期對行業(yè)的未來發(fā)展趨勢做出良好預(yù)判。

變頻技術(shù)：

從整體大產(chǎn)業(yè)的結(jié)構(gòu)變化來看，今年商用空調(diào)和空氣源熱泵的變頻比例都有大的提升，但家用空調(diào)今年基本持平，根源還是在于供應(yīng)鏈環(huán)節(jié)的缺失，現(xiàn)有產(chǎn)能不一定能滿足變頻迅速擴(kuò)充的需求。

冷媒替代：

變頻的使用也直接影響到冷媒結(jié)構(gòu)的變化， R22還是目前主要的應(yīng)用，但是比例在發(fā)生變化。在變頻增長的推進(jìn)下，R32得到了比較廣泛的應(yīng)用，410A的比例在擴(kuò)大，R290、二氧化碳也都在推進(jìn)。

智能化：

根據(jù)產(chǎn)業(yè)在線統(tǒng)計(jì)的數(shù)據(jù)，智能化產(chǎn)品的比例是21.65%，而京東線上的統(tǒng)計(jì)已經(jīng)達(dá)到了50%。未來這個(gè)比例會不斷擴(kuò)大，甚至達(dá)到百分之百。不過，現(xiàn)在的擴(kuò)大主要是在企業(yè)的決策，不一定是客戶的需求，智能化空調(diào)在客戶端真正的激活率是很低的。未來智能化的發(fā)展，應(yīng)該考慮除了用戶端智能家居如何鏈接以外，怎么能更多地鏈接到所有空調(diào)產(chǎn)品以外。我們的價(jià)值怎么創(chuàng)造？包括大數(shù)據(jù)的使用，怎么用于產(chǎn)品的設(shè)計(jì)端，怎么用于整個(gè)維修管理系統(tǒng)等等。

電商渠道：

2017年線上的比例已經(jīng)達(dá)到了20.3%，實(shí)際上空調(diào)更多還是線上線下的融合，因?yàn)樗皇且粋€(gè)獨(dú)立的產(chǎn)品，還屬于相應(yīng)的工程項(xiàng)目，包括相應(yīng)的一系列服務(wù)。比如家庭中央空調(diào)，現(xiàn)在已經(jīng)下沉到渠道，甚至下沉到新開盤的項(xiàng)目，只有推進(jìn)專賣店，推進(jìn)我們的服務(wù)，推進(jìn)我們的設(shè)計(jì)體系，才能把這個(gè)產(chǎn)品真正推向市場。

家裝市場：

家裝市場是2017年發(fā)展的一個(gè)亮點(diǎn)，在中央空調(diào)幾大產(chǎn)品中，多聯(lián)機(jī)的發(fā)展是31.63%，小多聯(lián)的發(fā)展超過了50%。因此在未來，要密切關(guān)注房地產(chǎn)業(yè)態(tài)的變化，比如推進(jìn)精裝房。另一方面是企業(yè)的推進(jìn)，比如產(chǎn)品性價(jià)比的提高，普及消費(fèi)者的認(rèn)知等，未來還要考慮怎么把空調(diào)設(shè)計(jì)和建筑設(shè)計(jì)結(jié)合起來，對促進(jìn)產(chǎn)品優(yōu)化和行業(yè)規(guī)范都是一個(gè)很好的方向。

品牌結(jié)構(gòu)：

品牌分布集中化是一個(gè)明顯趨勢，2017年商用空調(diào)、家用空調(diào)和空氣源熱泵三個(gè)行業(yè)的品牌集中率都提高了10%以上，其中空氣源熱泵屬于發(fā)展初期，品牌集中度還是比其他幾個(gè)產(chǎn)品低，但相對來說也提升得更快?？傮w趨勢是趨于集中，當(dāng)然這其中還會面臨很多業(yè)態(tài)變化的挑戰(zhàn)。

總之，結(jié)合產(chǎn)品特點(diǎn)以及行業(yè)長周期的發(fā)展特征分析，我們對空調(diào)行業(yè)中長期發(fā)展持樂觀態(tài)度，空調(diào)產(chǎn)品自身的產(chǎn)品特性和目前較低的市場滲透率是支撐其發(fā)展的關(guān)鍵要素?？照{(diào)行業(yè)未來發(fā)展也會呈現(xiàn)出內(nèi)外銷市場的差異，內(nèi)銷市場應(yīng)該是非常強(qiáng)勁，但是外銷市場面臨著很大變數(shù)，目前受原材料成本上漲以及人工上漲的影響，中國制造在全球制造里面的價(jià)格成本優(yōu)勢已經(jīng)不再顯著。

另外，在我們整體的中長期判斷里面，不排除短期的波動，不同產(chǎn)品之間也會遭遇不同的差異化機(jī)遇和挑戰(zhàn)：家用空調(diào)面臨著幾個(gè)需要控制的不確定因素，一方面是原材料在上漲，同時(shí)迎來了新一輪擴(kuò)容周期，在這種環(huán)境下要維持一個(gè)供需的平衡點(diǎn)，不過對整個(gè)產(chǎn)業(yè)的長期健康發(fā)展是有利的；商用空調(diào)主要是關(guān)注家裝市場的發(fā)展，一個(gè)是渠道怎么滲透，一個(gè)是實(shí)現(xiàn)產(chǎn)品功能的提升；空氣源熱泵在2018年還是有政策支撐的，但要考慮2019年以后，受政策的持續(xù)性影響或者會有回調(diào)的可能。

（全文根據(jù)產(chǎn)業(yè)在線楊潔女士在2017暖通空調(diào)年會演講內(nèi)容整理）